Работы по строительству этого монастыря начались по указанию королевы Маргариты Австрийской, супруги Филиппа III, и продолжались пять лет, в 1616 году монастырь был освящен. Освящение монастыря сопровождалось пышными празднествами.
Автором проекта является Хуан Гомес де Мора, который, в силу своей молодости, следовал основным идеям своего дяди и наставника Франсиско де Мора, архитектора монастыря Сан Хосе де Авила.
Фасад храма, выполненного из каменных плит и кирпича, превратился в модель кармелитского храма, структура которого воспроизводилась в течение десятилетий в разных местах с минимальными изменениями. В середине XVIII века храм пострадал от пожара, и Вентура Родригес получил задание реставрировать его интерьер, роскошно украшеный яшмой, мраморными и бронзовыми скульптурами в духе эстетики времен Бурбонов.
Помимо этого, в музее есть и другие многочисленные реликвии, а также прекрасная коллекция живописи, скульптуры, и святых изображений, а также примечательное собрание литургических предметов и прочих принадлежностей, представляющих интерес, которые накапливались здесь в течение времени в виде приданного знатных женщин, дававших обет затворничества, или как дары его именитых гостей.
Адрес: Plaza de la Encarnación 1, Madrid